1. 新能源业务放量 ：新能源车型配套收入占比达37%，同比增长40%，主要受益于国内新能源汽车销量增长及公司产品在新能源车型渗透率提升。

2. 产品结构优化 ：高毛利的总成产品占比提升，带动整体毛利率改善。

3. 海外市场复苏 ：北美及欧洲市场需求回暖，外销收入实现较快增长。

4. 费用管控见效 ：2024年大幅增长的管理费用得到有效控制，同比呈现下降趋势。

1. 原材料价格波动 ：橡胶等大宗商品价格波动可能影响毛利率稳定性。

2. 客户集中度风险 ：前五大客户占比46.2%，存在一定依赖风险。

3. 汇率波动影响 ：外销占比超50%，人民币汇率波动可能影响汇兑损益。

4. 行业竞争加剧 ：汽车零部件行业竞争激烈，可能面临价格压力。

1. 当前市值约16.7亿元，对应动态PE约17.6倍，低于同业平均水平。

2. 新能源业务持续放量，预计2025年全年净利润有望突破1亿元。

3. 技术面显示股价近期波动较大，5月9日收盘17.00元，较一季度末有所回调。

4. 机构预测：部分投资者预期年内股价可能挑战30元高位，但需注意市场整体情绪影响。